強気相場におけるDEX取引の基本

By FHD - 05-Feb-2024

永続的な先物取引や証拠金のスポット取引を行う中央集権的な取引所のトークンは、DEXにのみ上場しているトークンとは全く異なる取引を行うことを理解することが重要です。

この記事を読んでいる人は、おそらく中央集権型取引所と分散型取引プラットフォームの違いについて基本的な理解を持っているでしょう。しかし、どちらか一方のタイプのプラットフォームにおけるトークンの挙動を学ぶことは重要です。また、DEX市場でチャンスを生かすための取引戦略を立てることも重要です。この記事では、DEXのみのトークンにおける市場行動のいくつかの重要な特徴について説明し、これらの市場で私が探しているいくつかの取引について説明します。

CEXとDEXの市場行動

中央集権的な取引所では、主な注意すべき点は、流動性を頻繁につかむこと、ミニスクイーズ、またはトレーダーがこれらの値動きにつける他の名称です。ストップロス注文を設定しているトレーダーは、これらの注文が積み重なると、どちらかの方向に連鎖的な清算イベントを引き起こすことができます。基本的に、これは強制的な買い圧力または売り圧力を生み出し、取引環境を少し複雑にする。

個人的には、DEXに上場しているトークンのみを取引することを好む理由は、これらやその他同様の理由による。

第一に、これらのコインは基本的なテクニカル分析に極限まで従うことが多い。ほとんどのDEXは指値注文を提供しているが、逆指値注文は利用できないか利用されていない。トークンがあるサポートレベルまで下がると、通常はその価格ポイントで指値注文が満たされる。そして、ストップロスは簡単に作成できないため、そのレベルでは純粋にストップロスは存在しない。

そのため、_流動性が高く、取引量が多く、トレンドのある_トークンのチャートを数多く見ているトレーダーは、サポートレベルで買い、レジスタンスレベルで売ることで、これらのトークンが簡単に取引できることがわかります。それほど簡単なことが多いのです。さらに、ストップ高になるような不安定なローソク足がそれほど多くないため、リスクとリターンが非常に高い取引が可能です。

トレーダーが適切なコイン（流動性があり、取引量が多く、トレンドのあるトークン）の市場でアクティブになれば、これらの市場の取引は非常に簡単になります。

さらに、DEXでトークンを空売りすることは、可能だとしても非常に困難です。スポット市場のみに基づくプライスアクションで資産を取引することは、大きな利点である。「人為的な売り手」は、何もないところから現れることはない。しかしCEXでは、空売り筋がロング・ポジションを持つトレーダーからトークンを借りて売り圧力をかける。スポットのみ、DEXのみの市場では、このような手間がかかりません。

DEXでのトークン取引戦略

DEXのみの市場を見る場合、私が取る主な取引は2つある。

1つ目は、過去最高値を更新した場合。
2つ目は、複数回テストされた抵抗レベルの突破です。

一般的に言って、高値をブレイクしているトークンは、もう一段上昇するか、少なくとも前回の高値または古い抵抗線で跳ね返される。この考えは、継続的な抵抗のブレイクの取引でも同じです。プライスアクションは売りが出尽くしたことを示唆しているので、レジスタンスの再テストで良いエントリーができる可能性が高い。

それに比べて、もし私がCEXに上場しているトークンを取引していたとしたら、後発のロングポジションがストップアウトまたは清算された後、レジスタンスの下での流動性獲得を心配しなければならないでしょう。しかし、DEXに上場しているトークンの場合、私は単に抵抗線（現在は支持線）のレベルでビッドし、取引を管理するだけです。もしそのレベルが維持されなければ、私はポジションを終了します。

もちろん、再テストが起こりそうにない場合もある。これは、その資産の周辺にどれだけの誇大広告があり、活気があるかに完全に左右される。また、触媒があるかどうか、その触媒がどれほど重要か（新機能、発表など）にも左右される。

DEXを始める

多くのDEXトレーダーは、他のトレーダーがすでに買っているときに買おうとして損をする。多くの場合、賢いトレーダーはパンプに売りを入れ、サポート・レベルに指値注文を設定する。

私の取引戦略では、すぐに取引に参加する強い理由がない限り、支持線でのビッディングのみを厳格に行うようにしている。明確なサポート・レベルにビッドすることで、トレードのリスク・リワード・レシオは指数関数的に高くなり、トレーダーは次のトレードに移る前に、1～5％の損失で素早くポジションを切ることができる。

結局のところ、取引とは確率と機会である。DEXのみの市場は、その両方を多く提供してくれる。この記事のアイデアと戦略が、他のトレーダーが利益のチャンスを探り、勝率を高く保つのに役立つことを願っている。