关于相对强弱指数 (RSI) 交易的 6 个误区
By Cold Blooded Shiller - 05-Mar-2024
相对强弱指数（RSI）是任何市场中最流行也最容易被误解的技术指标之一，但在加密货币市场中尤其如此。对这一指标的普遍误解会导致糟糕的交易和资金损失，但这并不需要发生。本文试图让监控 RSI 的交易者以正确的心态解读该指标收集的数据，并（作为动量交易者）根据这些数据采取行动。
什么是相对强弱指数？
阅读本文的人可能都对 RSI 有基本的了解。但无论如何，这里有一个快速概述。
- RSI 的最基本目的是作为一个技术指标，捕捉近期的价格走势，以直观地显示市场的强弱。
- 作为一个动量指标，RSI 对于捕捉超买或超卖条件下的机会非常有用。
- 在任何交易者的系统中，RSI 都是监测动量、潜在反转和整体强弱的重要工具，但学习如何正确解读 RSI 数据至关重要。
如果忽视了理解 RSI 的适当背景，对该指标的误解可能会导致根据错误或不正确的信号进行交易。请继续阅读，深入了解 RSI 的一些误区。
误区 1：超买意味着卖出。超卖意味着买入。
价格下跌或上涨，RSI 处于超买或超卖区域，并不意味着这些信息对交易者有任何帮助。市场可能会在很长一段时间内保持超买或超卖状态，交易者可能会因为错误地认为 "超买意味着卖出 "或反之亦然而损失惨重。
交易者绝对不能因为 RSI 显示资产或指数达到超卖或超买区域，就预期市场会触顶或触底。这种小丑行为会直接导致贫困。
误区 2：每个 RSI 水平都很重要。
随着指标的震荡，我们必须认识到，每个刻度线都不重要，有些级别也没有其他级别重要。事实上，RSI 最重要的水平实际上是 50 水平。50 RSI 是中点，在其上下交易通常代表趋势的延续或中断。因此，可以预期市场动能会朝这个方向发展。
50 RSI 水平是趋势的决定性或突破性水平。一旦失守，尤其是在较高的时间框架内，就会产生重大影响（是的，全大写）。失去这一 RSI 水平表明市场动能发生了明显变化，交易者应重视这一变化。
在强劲的趋势中，交易者经常会看到 RSI 到达 50 点（我个人称之为 "重置"），这为交易者在强劲的高时间框架趋势中提供了最好的入场机会。如果 50 RSI 水平保持不变，价格将继续沿着当前趋势运行，交易者将有一个非常明确和简单的入场点。简而言之，50 RSI 水平是动量的支撑或阻力水平。也许 RSI 达到了 51 水平，但没有达到 50 - 这并不意味着它失效了。在 50 RSI 水平附近一定要运用常识。
误区 3：所有背离都一样。
价格与 RSI 之间的背离是解读 RSI 信号的一种重要方法（通常也很流行）。以下是一些解读背离（"分歧"）的提示。
- 当所有背离出现在 RSI 的极端区域时，其强度最大。
- 当背离的蜡烛长度超过 14 根时，背离就会很强。(RSI 默认有 14 个周期的回溯范围）。
- 避免对与数据不匹配的离谱背离采取行动，避免回看范围不匹配或背离超出 RSI 极端区域。
误区 4：RSI 是唯一重要的指标。
这可能是最荒谬的神话。读到这篇文章的任何交易者都需要知道，RSI 是一种辅助工具，可以帮助提高入场和出场的时机和准确性。但它必须始终与基本技术分析结合使用，如价格图表上的基本支撑位或阻力位。RSI 也可以与交易者偏好的其他指标结合使用，但绝不能单独使用。
RSI 是一个高度依赖环境的指标，优先考虑对价格行为进行基本技术分析（如水平支撑或阻力位）始终是一个好主意。
误区 5：RSI 背离容易赚钱。
总是预期背离会失败。在使用 RSI 时，交易者往往会将自己定位在反趋势上。因此，重要的是要假设潜在的背离会失败。但当它没有失败时，就能赚大钱。让市场证明自己有实力，并在有重大实力证据（无论哪个方向）时入场。
此外，请注意，较高时间框架的背离需要很长时间才能形成，然后再经过一段日志时间才能显现。大多数交易者都熬不过这么长的时间或随之而来的波动。在这些时间段内，必须坚持不懈地管理风险。
但是，这些较高时间框架的背离（尤其是周线图上的背离）能够预示强劲的宏观趋势变化。日线图上的背离非常适合在不改变宏观方向的情况下出现非常强劲的反弹。
最后，交易者可以利用多米诺骨牌效应，及早进入背离状态。例如，如果交易者注意到日线图上的背离正在形成，他们可以查看 4 小时图。如果他们看到 4 小时图上的背离得到确认，他们就可以从 4 小时图上进入仓位，并期待小幅反弹确认日线图上的背离，这样他们就可以进行更长时间的交易。
误区 6：RSI 是一个易于使用的指标。
RSI 是最常被推荐给新交易者的指标之一。但实际上，RSI 的使用率很低，人们对它的理解更少，所以它的名声很差。尽管简单地把 RSI 放在图表上就能印出钞票可能并不容易，但理解 RSI 并有效使用它的步骤并不难--正如人们所说，这并不是什么火箭科学。
简而言之，使用 RSI 的真正秘诀在于了解交易者正在观察的任何指标的内在和外在，而不是仅仅期待 RSI 或其他任何指标提供奇迹信号。RSI 是监控市场动量最简单、最有效、最有用的指标之一。它还有助于检查交易者的偏向、识别波段定位机会以及何时加入趋势市场。
希望读到这篇文章的交易者都能在交易中更有效地使用 RSI。